Плавающий валютный курс – это один из методов управления курсом валют. От него зависит цены на товары, инфляция в стране и ряд других факторов. Валютным курсом управляет Центральный Банк.
Что такое валютный курс
В России используется валютная пара EUR/RUB. EUR–это евро, RUB–это рубль. Когда в валютной паре первым указывается EUR, а вторым RUB, то подразумевается стоимость рубля по отношению к евро. Так валютная пара EUR/RUB 70 рублей, означает что один евро можно купить за 70 рублей.
Курс валют используется физическими и юридическими лицами. Физическими лицами (гражданами страны) курс валют используется для покупки или продажи валюты, для накопления (создания финансовой подушки) и траты денег за границей. Юридическими лицами (бизнесменами и предпринимателями) для покупки и продажи товаров за границей, оплаты счетов, транзакций, в расчетах с контрагентами.
Какие виртуальные карты зарубежных банков действуют за границей читайте в отдельном материале.
Что влияет на валютный курс
На национальную валюту того или иного государства влияет множество факторов. Зачастую на рост влияет популярность страны на международной политической и социальной арене, количество валюты, деятельность Центрального Банка государства. Кроме того, на цену всегда влияют такие чрезвычайные ситуации как: война, кризис, пандемия, мировые катаклизмы и прочее.
Одним из важнейших факторов, от которых зависит рост национальной валюты является спрос и предложение. Любая валюта на международном финансовом рынке предстает, как обычный товар, который человек может купить. От количества валюты и того, сколько людей хотят ее приобрести зависит очень многое. Растет цена в случае, если количество потенциальных покупателей растет и уменьшается, если людей становится меньше. На цену, обозначенную на международной валютной бирже может также повлиять то, наложены ли на государство какие-нибудь санкции и события, которые разворачиваются внутри страны.
Другой причиной, которая влияет на рост цен является действия, предпринятые Центральным Банком. Именно эта организация регулирует цену валюты на финансовой бирже и от ее действий зависит рост и падение национальных резервов внутри страны и снаружи. В случае неправильного воздействия Центрального Банка, может пострадать не только национальная валюта, но и ценные бумаги, которыми располагает государство.
Хоть Центральный Банк старается всегда контролировать цену валюты, бывают такие случаи, в которых государственные активы не поддаются твердой руке правительства. Как правило, это чрезвычайные ситуации, вызванные сильными эпидемиями, стихийными бедствиями, войнами, разладом между несколькими странами, внутренние государственные перевороты. В этом случае большая часть иностранных инвесторов забирает свой капитал, происходит отток вложенных средств, из-за чего валюта начинает терять цену, при этом валюты соседних стран неизбежно растут.
Цена валюты формируется в биржах, Центральном Банке и обычных банках внутри страны. Действует все следующим образом:
- На биржах курс валюты считается самым справедливым. Цена возникает на основе экономических сделок, проведенных трейдерами, за счет чего стоимость валюты напрямую зависит от ее необходимости и значимости в данный момент. Курс, который предлагают финансовые биржи, считается самым дешевым. Благодаря данным, которые предлагает биржа, банки выставляют собственные цены на покупку валюты.
- Центральный Банк старается устанавливать и регулировать цену валюты каждый день. Курс, выставленный организацией является основой, которую обязана использовать каждая финансовая организация при совершении своих сделок. По этому курсу население купить доллары или евро не сможет. Используется курс при ведении документации в бухгалтерии различных организаций, при отчете в таможенных службах и прочих местах.
- Самым низшим звеном в экономике страны, которое имеет право назначать курс валюты является коммерческий банк. При назначении собственного курса организация опирается на данные, которые показывает финансовая биржа. Это делается для того, чтобы цена не была слишком занижена, или через чур завышена. В обычной ситуации цена плавающего валютного курса устанавливается в зависимости от основных правил экономики: спроса и предложения.
Интересно! Как не потерять сбережения в 2022 году.
Почему валютный курс становится плавающим
Существует несколько режимов управления курсом валют и то, какой применяется в стране, зависит от Центрального Банка и правительства. Если государство не пытается и не использует инструменты влияния на валютный курс, то режим управления называют свободно плавающим. В период экономического кризиса или других обстоятельств государство может вмешиваться и использовать инструменты влияния на валютный курс, тогда его называют управляемо плавающим. Но если государство отметает предыдущие варианты и полностью контролирует валютный курс, то тогда его называют фиксированным.
Примерами такой политики служат:
- Свободно плавающий курс. Его цену определяют рыночные факторы, а Центральный Банк не предпринимает попыток вмешаться в его стоимость;
- Управляемый курс. Центральный Банк применяет один или несколько инструментов влияния. Например, валютный коридор, в экономической теории термин обозначает диапазон цен при котором, валютный курс не должен выходить за его рамки. Если же в определенной ситуации он выходит из ценового диапазона, то Центральный Банк использует другие инструменты влияния и стабилизирует курс. Так, при помощи валютной интервенции, можно поменять количество спроса и предложения;
- Фиксированный курс. Такой метод управления хорошо известен гражданам СССР. Для регулирования могут использоваться одна или несколько иностранных валют, Центральный Банк привязывает национальную валюту к иностранной.
В демократических странах невозможно применять фиксированной курс валют. Так было в СССР до 1990 году, пока страна не перешла к рыночным отношениям. С того времени многое изменилось, Банк России и Центральный Банк испробовали множество инструментов влияния на курс, пока не перешли к свободно плавающему валютному курсу в 2014 году.
Валютный курс и инфляция
Эти два понятия плотно взаимосвязаны друг с другом. Так, при снижении курса рубля (национальной валюты) приводит к повышению инфляции. Такое происходит, потому что цена на импортные товары возрастает, вслед за ним растет средний уровень цен на товары. В экономической теории происходящее называют эффектом переноса. Необходимо заметить, что возникающий эффект чаще всего неполный, возрастание курса на 1%, ведет к изменению цен на товары меньше, чем на 1%.
В краткосрочной перспективе эффект переноса несет меньшее значение в экономике, наибольшее влияние он оказывает в долгосрочной перспективе. Хороший пример эффекта переноса случился в 2000 году. Так, например, возрастание курса на 10%, привело к тому, что цен на продукты возросли на 3%, в первые месяцы, спустя некоторое время, он возрос до 6%. Наглядно было видно, как мгновенный эффект переноса равнялся 0,3, а долгосрочный 0,6.
Неполный эффект переноса возникает по нескольким причинам:
- Импорт. Импортеры, которые привозят товар в Россию конкурируют с предпринимателями занимающиеся производством точно, такого же товара. В условиях повышения курса, они могут повысить цены на товары, для того, чтобы снизить издержки, но в таком случае граждане будут покупать товар у отечественного производителя и импортер получит убытки.
- Отечественные товары. Товары местного производства, торгуются только на отечественном рынке и колебания курса никак не влияет на производство и закупка сырья происходит по тем же ценам.
- Бизнесмены. Предприниматели не хотят, чтобы спрос на их товар снижался и думают, что повышение курса – временный эффект и скоро все восстановится.
Эффект переноса, наблюдался в разные годы и в разных странах. Случалось, когда он возникал в разные временные периоды одной страны. Наблюдение за эффектом переноса, позволяет экономистам понять, что повышение курса или ослабление национальной валюты приводит к повышению цен. Яркий пример данного утверждения 2014 год в России. В том году цены на нефть резко обвалились, следом за ним упал курс рубля, (цены на нефть и курс рубля были взаимосвязаны между собой), затем, начала повышаться инфляции в стране. Согласно статистике к 2013 году инфляция составляла 6%, уже в 2016 году инфляция равнялась 16%.
Интересно! Что означает амнистия капиталов 2022.
Режим плавающего валютного курса
Такой метод управления был выбран не случайно, все дело в рыночных отношениях и условиях движения международного капитала. Сейчас невозможно контролировать и инфляцию, и управлять международным курсом. Центральный Банк вынужден выбирать, что-то одно: инфляцию или валютный курс.
Полезно! Прогноз курсов валют на 2023 год.
Режим валютного курса был выбран после двойного удара:международных санкций и падение цен на нефть. Фактически свободно плавающий курс появился самостоятельно, поскольку органы управления не могли ничего сделать, любые шаги могли вызвать глубокий кризис.
Валютный курс представляет собой не только общую стоимость денег какой-либо страны. Цена национальной валюты отражает уровень жизни всего населения страны, его экономическое и социальное состояние. Резкое изменение цены зависит от того, какой у страны рейтинг на международной политической арене, насколько состоятельны жители государства и многое другое. Резкое изменение в худшую или лучшую сторону подразумевает то, что страна переживает сильнейший кризис, или наоборот, оправилась от него, и настраивает свою жизнь в благополучное русло.
